TIS - Công ty cổ phần Gang thép Thái Nguyên

UPCOM

Dữ liệu: 6/7/2026 16:45

4.500ĐẮT GẤP 1.0 LẦN (+3%)

Giá hợp lý (Sum of Parts): 4.363,425Sức khỏe: 20/100Thanh khoản: ThấpDòng tiền: Tốt

ⓘ Cách tính định giá

Công thức: CT niêm yết 784 tỷ + ĐT dài hạn 19 tỷ = 803 tỷ ÷ 184tr CP = 4.363,425đ

Ngành Tài nguyên Cơ bản (110 công ty).

Phương pháp SoP được chọn vì đây là holding company với nhiều công ty con niêm yết.

Xem thêm các phương pháp khác trong bảng bên dưới để có góc nhìn đa chiều.

Tham khảo phương pháp đánh giá khác

Phương pháp	Giá hợp lý	Lệch	Chỉ số chính	Giải thích
P/E ngành EPS × P/E bình quân ngành (Tài nguyên Cơ bản, gia ...	80,766	Đắt gấp 55.7 lần (+5472%)	EPS: 6,026 TB ngành: 13.4x	EPS × P/E bình quân ngành (Tài nguyên Cơ bản, gia quyền vốn hóa). Phản ánh kỳ vọng thị trường về tăng trưởng lợi nhuận. Phù hợp: SX, dịch vụ, ngành có LN ổn định · Không: Holding, NH, chu kỳ, LN âm
P/B ngành BVPS × P/B bình quân ngành. Dựa trên giá trị tài s...	11.037,118	Rẻ bằng 2.45 lần (-59%)	BVPS: 8.126,12 TB ngành: 1.4x	BVPS × P/B bình quân ngành. Dựa trên giá trị tài sản ròng (VCSH) hơn là lợi nhuận. Phù hợp: NH, BĐS, holding, tài sản lớn · Không: Công nghệ, DV, tài sản vô hình
EV/EBITDA EBITDA × EV/EBITDA ngành, trừ nợ ròng. Loại bỏ ảnh...	Nợ > TS	-	EBITDA: 117.114.205.000 TB ngành: 12.8x	EBITDA × EV/EBITDA ngành, trừ nợ ròng. Loại bỏ ảnh hưởng từ cấu trúc vốn và khấu hao. Phù hợp: Thâm dụng vốn, CSHT, khấu hao lớn · Không: DV, tài chính, EBITDA âm
DCF (Gordon) FCF × (1+g) / (WACC-g). Định giá nội tại dựa trên ...	Nợ > TS	-	FCF (OCF): 166.074.184.000 TB ngành: WACC=12%, g=3%	FCF × (1+g) / (WACC-g). Định giá nội tại dựa trên dòng tiền chiết khấu (WACC=12%, tăng trưởng=3%). Phù hợp: Dòng tiền ổn định, có thể dự báo · Không: Khởi nghiệp, chu kỳ, FCF âm
★Sum of Parts CT niêm yết: 0.8 tỷ theo giá TT. Đầu tư khác: 0.0 ...	4.363,425	Phù hợp	CT con NY: 1 khoản TB ngành: ĐT dài hạn: 19331tr	CT niêm yết: 0.8 tỷ theo giá TT. Đầu tư khác: 0.0 tỷ theo sổ sách. Chưa tính tài sản chưa niêm yết khác. Phù hợp: Holding company · Không: CT đơn ngành

★ Phương pháp được đánh giá phù hợp nhất cho TIS, hiển thị trên thẻ định giá.

Biểu đồ giá TIS (Năm 2025)

Đánh giá sức khỏe

Nguy hiểm (20/100)Dựa trên báo cáo năm 2025

🟡

Nợ cao: Nợ/VCSH = 6.1 lần, cần theo dõi khả năng trả nợ.

🟡

Lỗ HĐKD, lãi nhờ tài chính: LN HĐKD âm (-4,44 tỷ) nhưng LN ròng dương - lợi nhuận đến từ hoạt động tài chính/đầu tư, không bền vững.

⚪

P/E cao: P/E = 746.7, định giá cao so với lợi nhuận.

🟡

Tỷ lệ nợ cao: Nợ chiếm 86% tổng tài sản, rủi ro tài chính cao.

🟡

VCSH thấp: VCSH chỉ chiếm 14% tổng tài sản, tài sản chủ yếu hình thành từ vay nợ.

🟡

Lỗ HĐKD nhiều năm: LN HĐKD âm 3 năm gần đây. Kinh doanh cốt lõi thua lỗ kéo dài.

🩺 Giải thích đánh giá

Mức điểm

Tốt (80-100): DN lành mạnh, ít rủi ro

Trung bình (60-79): Có rủi ro nhẹ, cần theo dõi

Yếu (40-59): Nhiều rủi ro, cần thận trọng

Nguy hiểm (<40): Rủi ro cao, có nguy cơ mất vốn

Dấu hiệu cảnh báo

🔴 Nguy hiểm - Rủi ro nghiêm trọng, cần tránh

🟡 Cảnh báo - Rủi ro cần xem xét kỹ

⚪ Thông tin - Lưu ý, không quá nghiêm trọng

So sánh ngành

Ngành: Tài nguyên Cơ bản · 110 DN

Chỉ số	DN này	TB ngành	Đánh giá
P/E	746.7	13.4	Thấp hơn
P/B	0.6	1.4	Tốt hơn
ROE	0.1%	12.3%	Thấp hơn
ROA	0.0%	5.2%	Thấp hơn
Nợ/VCSH	6.08	2.25	Thấp hơn
Vòng quay TS	1.13	1.72	Thấp hơn
Biên lãi gộp	3.0%	12.0%	Thấp hơn
Biên LN ròng	0.0%	-10.9%	Tốt hơn
Biên EBITDA	1.0%	-41.9%	Tốt hơn

⚠️ Disclaimer: Phân tích trên trang web này sử dụng dữ liệu từ các nguồn công khai như CafeF, KBS Securities, VNStock, VCI/VDS... với mục đích mang đến cho người dùng một góc nhìn tham khảo khác về các công ty niêm yết trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Chúng tôi không đảm bảo tính chính xác, đầy đủ hay mức độ kịp thời của dữ liệu. Mọi quyết định sử dụng thông tin trên trang này vào mục đích gì hay các quyết định đầu tư đều do bạn tự chịu trách nhiệm.

Hy vọng trang web sẽ hữu ích cho bạn.

Phát triển bởi Công ty CP phần mềm MyGPT